Ett holdingbolag är ett bolag vars främsta syfte är att äga andelar i andra bolag. Upplägget används flitigt av entreprenörer för att strukturera ägande, planera skatt och förbereda en framtida försäljning. Men det är inte rätt för alla. Här går vi igenom vad ett holdingbolag är, fördelarna, kostnaderna och när det är värt besväret.
Vad är ett holdingbolag?
Ett holdingbolag (moderbolag) äger aktierna i ett eller flera dotterbolag som bedriver den faktiska verksamheten. Du äger då holdingbolaget privat, och holdingbolaget äger i sin tur rörelsebolaget. Det är ett vanligt aktiebolag – det som gör det till ett ”holdingbolag” är att dess uppgift är att äga, inte att driva rörelse. Strukturen skapas ofta genom att du först bildar holdingbolaget, som sedan förvärvar eller bildar dotterbolaget.
Fördelar med holdingstruktur
- Skattefri utdelning mellan bolagen. Utdelning på så kallade näringsbetingade andelar mellan dotterbolag och holdingbolag är normalt skattefri. Vinster kan därmed flyttas upp till holdingbolaget utan löpande beskattning.
- Skatteeffektiv försäljning. Säljer holdingbolaget ett dotterbolag är kapitalvinsten på näringsbetingade andelar normalt skattefri på bolagsnivå. Pengarna kan sedan återinvesteras eller delas ut till dig privat när det passar.
- Riskspridning. Du kan samla kapital och flera verksamheter under ett moderbolag och hålla riskerna åtskilda mellan dotterbolagen.
- Flexibel uttagsplanering. Du styr själv när vinster tas ut privat och beskattas enligt 3:12-reglerna.
Nackdelar och kostnader
En holdingstruktur innebär minst två bolag att administrera – dubbel bokföring, dubbla årsredovisningar och mer komplexitet. För ett litet bolag med blygsam vinst överstiger kostnaden och krånglet ofta nyttan. 3:12-reglerna gäller dessutom även på holdingbolaget, så strukturen tar inte bort fåmansreglerna. Det krävs också eftertanke kring hur kapital flyttas mellan bolagen.
När är det värt det?
Ett holdingbolag blir typiskt intressant när:
- Du planerar att sälja bolaget och vill kunna ta vinsten skattefritt på bolagsnivå och återinvestera.
- Du bygger upp ett överskott du vill investera vidare i stället för att ta ut privat direkt.
- Du har eller planerar flera verksamheter du vill hålla isär.
Funderar du på en försäljning bör strukturen ofta vara på plats i god tid innan, eftersom det kan finnas regler om hur länge den behöver ha funnits för att ge full effekt. Läs mer i Sälja eller avveckla bolaget och Sälja företag.
Så bildar du ett holdingbolag
I praktiken startar du holdingbolaget som ett vanligt aktiebolag och låter det förvärva eller bilda dotterbolaget. Har du redan ett rörelsebolag kan du under vissa förutsättningar lägga ett holdingbolag ovanpå genom en så kallad andelsöverlåtelse eller nyemission. Eftersom det finns skattefällor i hur en sådan omstrukturering görs bör den planeras tillsammans med en skatterådgivare. Grunderna för att starta aktiebolag går vi igenom i Starta aktiebolag steg för steg.
Vanliga frågor
Behöver jag mer aktiekapital för ett holdingbolag?
Nej, samma minimikrav på 25 000 kronor gäller för holdingbolaget som för andra privata aktiebolag. Men du driver nu två bolag, vilket innebär mer administration och fler kostnader.
Slipper jag skatt helt med ett holdingbolag?
Nej. Utdelning och försäljning mellan bolagen kan vara skattefria, men när du till slut tar ut pengar privat beskattas det enligt 3:12-reglerna. Holdingbolaget skjuter alltså främst upp och strukturerar skatten.
Passar holdingbolag en soloföretagare?
Ofta inte i början. För en liten verksamhet med blygsam vinst väger den extra administrationen tyngre än fördelarna. Det blir mer relevant när vinsterna växer eller en försäljning närmar sig.
Emil Sandberg startade A Startup Story. Han är den sortens person som hellre öppnar årsredovisningen än läser sammanfattningen av den – och sajten är byggd på precis den vanan: ta reda på vem som faktiskt äger ett bolag, vad det omsätter och var siffran kommer ifrån, och skriva ner det så att nästa person slipper leta.
Här skriver han om företagande, ägarstrukturer och börsen, med tyngdpunkt på svenska bolag. Varje bolagsprofil bygger på offentliga källor – bolagens egen rapportering, årsredovisningar, Bolagsverket och seriös affärspress – och källorna står utskrivna längst ner i artikeln med datum, så att du kan kontrollera dem själv i stället för att ta hans ord för det. Siffror som ändras märks ut med när de senast verifierades.
Hittar du ett fel vill han veta det. Hör av dig via kontaktsidan, så rättas det och uppdateringen skrivs ut på sidan.